木华黎死于1223年，金亡于1234年。这中间的十一年，可以分作两个阶段：窝阔台可汗在庚寅年（1230年）阴历七月亲征，是这两个阶段的分水岭。在前，蒙古军陷于劣势；在后，蒙古军处于优势。
俗语说：“打仗打将”。将的关系，实在太大。木华黎一死，在华北的蒙古军顿失领导。虽则有他的儿子孛鲁继位为国王，统率全军，这一位孛鲁汉化颇深，是翩翩佳公子，而不是能征善战的赳赳武夫。
孛鲁继位以后，所作的第一件事不是继续伐金，而是移师伐夏。他之所以如此，因为成吉思可汗命令他如此。他在癸未年（1223年）冬天出发，到了次年的阴历九月，才打下银州（陕西省米脂县西北），而又并不贯彻自己所奉行的任务，留下一位“蒙古不花”把守要害，便撤军东还。
乙酉年（1225年），阴历二月，武仙杀死史天倪，盗占真定，此人虽则在三月间便被肖乃台、史天泽等赶走，却又于十月间夺回真定，住到丙戌年（1226年）的秋天才离开。
李全在丙戌年三月占领（山东）益都，孛鲁叫叔父郡王带孙去围攻；围到年底，没有结果，孛鲁自己带兵来，加强力量，又围了四个月，围到丁亥年五月，李全才降。
元太宗窝阔台即位图。
三个月以后，丁亥年（1227年）七月，在己丑日的一天（七月十二日），成吉思可汗逝世。可汗是在乙酉年正月回到了土拉河的黑森林老营的。当年的秋天，他便出发，亲征西夏，冬天在（三音诺颜部的）河儿不合山打猎，落马受伤，征夏的事迁延到丙戌年的冬天。可汗攻打灵州，西夏的皇帝李睍带了五十营兵来救，大败，逃回国都中兴城。可汗在丁亥年的春天，留下若干兵围中兴城，自己带主力向南，打下金朝的临洮、洮州、河州、西宁县。夏天，可汗于闰五月到隆德县北的六盘山避暑，在六月迁居到清水县的西江。七月壬午日（初五）得病；己丑日逝世。
可汗死后，过了十个月，戊子年（1228年）阴历五月，孛鲁也得病而死，死在雁山（山西雁门关的山）。
继承可汗大位的人，要等候忽里台大会决定，暂时由拖雷以“当家的小儿子”的资格，主持一切。汉人称他为“监国”。
孛鲁所遗下的“国王”位置，却比较简单，由大儿子塔思继承。塔思这时候才有十八岁。在华北的蒙古军的指挥权，似乎是自从乙酉年成吉思可汗东归，已不再由孛鲁独掌。塔思当然也只是一个“国王”而不是全华北的统帅了。
塔思在戊子年继位为“国王”，在次年八月奉窝阔台可汗之命，援救守潞州的千户任存，却被武仙打败，潞州入于武仙之手。窝阔台又派了额勒吉歹带兵来帮忙，这才在十二月赶走武仙。
蒙古军自从癸未年（1223年）阴历三月木华黎去世以来，打败仗已有多次：
癸未年四月 失汾西。
五月 失河中、荣州、霍州、洪洞。
甲申年九月 失泽州、潞州。
乙酉年二月 失真定。（三月，复真定。）
十月 再失真定。（丙戌年秋，复真定。）
丙戌年三月 失益都。（丁亥年四月，复益都。）
八月 失曲沃、晋安。
丁亥年二月 失平阳。（三月，复平阳。）
己丑年八月 再失潞州。（十二月，复潞州。）
庚寅年正月 败于大昌原（甘肃庆阳之南，可能为宁县西南之大昌镇）。
庚寅年正月的大昌原之战，是一个奇迹。金朝的完颜彝以四百名忠孝军战胜蒙古名将、四骏之一赤老温，及其八千名蒙古兵。完颜彝是金朝的宗室，小字“陈和尚”，读过《孝经》、《左氏春秋》，会写“牛毛细字”。他所带的忠孝军，是回鹘人、乃蛮人、羌人、吐谷浑人，以及汉人的混合队伍，作战的能力很强。但是，这一次的胜仗，主要的原因是完颜彝本人的勇敢。
癸未年四月以来的其他若干次胜仗，完颜彝并没有份。那些胜仗，应归功于完颜伯嘉、史詠、移剌蒲阿、武仙、纥石烈·牙吾塔。移剌蒲阿不仅是甲申年九月泽潞之役的胜利者，也是己丑年八月泽潞之役的胜利者。
庚寅年正月大昌原之战，据《金史》说，是二十年来金对蒙古的第一次大胜仗。胜仗确是胜仗，精彩也够精彩，规模却并不甚大：只是不到一万人的战役而已。结果很重要：蒙古军因此而解了庆阳之围。另一个结果更重要：窝阔台可汗决计对金亲征。在窝阔台可汗看来，区区一个“陈和尚”竟能以四百人战胜蒙古老将赤老温的八千人，可见金朝不是无人。留下这个金朝，迟早必为蒙古之患。
为了行文的便利，我只得把金与蒙古之间的战事一口气说到金朝灭亡为止。关于成吉思可汗死后，拖雷如何监国，窝阔台可汗如何继位，以及窝阔台可汗的新猷，甚至成吉思可汗如何叫塔塔统阿用畏吾儿字母创行蒙古文字，我都必须搁下，等到以后再谈。
窝阔台可汗对金亲征，在他即位以后的第二年，庚寅年，阴历七月间开始。庚寅年是公元1230年。那时候，蒙古的可汗们还没有年号。（年号要等到忽必烈可汗的时候才有）
金朝剩下有四万左右的兵力聚在汴梁城内。京外的重镇，在西有庆阳、凤翔、京兆（西安）、潼关、中京。在北有河中、卫州。在东有邳州、归德、睢州。在南有光化、邓州、裕州、蔡州。
窝阔台派斡勒答合儿·豁儿赤驻在和林作留守，自己带了拖雷、阿勒赤歹、口温不花等人与他们麾下的兵，渡过沙漠向南，进雁门关，过了平阳，在十二月黄河结冰之时，过河进入陕西，拿下韩城、蒲城。
这一年（1230年）阴历十月，史天泽在卫州打武仙，金朝政府派移剌蒲阿与完颜彝来救。史天泽先败后胜，拿下卫州，武仙败走。
十一月，国王塔思攻潼关，攻不下。
次年正月，窝阔台攻凤翔。屠寄说，攻到二月，攻下。屠寄又说，在正月间，窝阔台派了速不台攻破潼关之西南的小关，又残破了朱阳县、庐氏县。金朝的完颜彝带了忠孝军来抵抗，将速不台击败于（蓝田西南的）倒回谷。
这是速不台平生横行亚欧，第一次吃败仗。
窝阔台很生气，要严办他。拖雷求情，窝阔台这才从轻发落，叫拖雷带他走，作为假道宋朝的汉中、以偷袭唐邓二州的助手。
《金史·哀宗本纪》与《宋史纪事本末》（卷九十）均说速不台之败于完颜彝，在蒙古军既得凤翔之后；而不在蒙古军未得凤翔以前。并且，两件事（获凤翔与被击败）均在四月，不是在二月与正月。屠寄说，《金史》记错。我想，是屠寄弄错，不是《金史》记错。窝阔台在未得凤翔以前，不至于叫速不台去打潼关之西南的小关。
金朝虽则有完颜彝的忠孝军在倒回谷打了一个胜仗，却挽回不了整个局面的颓势。
驻在（河南）阌乡的陕西行省平章完颜合达，与参知政事移剌蒲阿，下令把京兆的人民强迫东迁，派完颜庆山奴以一军人作留守。东迁的人民走到半途，遇到蒙古游兵，死亡了一大半。
窝阔台到绥远丰州东北的“九十九泉”去避暑，召集诸王诸将开会，决定了三路出兵的战略。中路由他自己率领，经怀庆府渡河。东路的司令官是斡陈那颜（翁吉剌惕人阿勒赤·古列坚，窝阔台的母舅），由济南南下，假道宋朝的淮东。西路的司令官是拖雷，经由宝鸡南下，假道宋朝的汉中，经金州、洋州，而指向唐州邓州。
拖雷在七月间到达宝鸡，听说蒙古的假道使者者卜客已被宋朝的统制张宣杀了，大怒，便不再客气，而用武力冲进大散关，屠了洋州。他又冲进凤县东南的武休关，沿途杀人抢粮，杀到四川庆元之北的（宋朝）华阳县，又杀到阆中之南，今日南部县西北的（宋朝）西水县，才掉转方向，在十一月回陕南，冲过石泉县西的饶风关，由金州向东，在十二月间到达湖北谷城的汉水边。
对岸是金朝的光化。完颜合达、移剌蒲阿、完颜彝、武仙，这时候已经会师，集合在今日河南淅川县之东的（金朝）顺阳县。完颜合达主张在拖雷渡汉水之时，迎头痛击。移剌蒲阿不赞成。结果，拖雷的蒙古兵完全渡过汉水，杀奔顺阳而来，金军这才慢慢地进至禹山，摆阵。金军的人数在二十万以上；蒙古兵只有三万。
蒙古兵先不打，伸开了两翼对金军包抄。包抄好了，才打。这一打，并无多大胜负。忽然，蒙古兵退走，退到了树林里面去，好几天毫无消息。金军因为人多，粮不够吃，便藉此机会向邓州移动，到邓州去就粮。走到光化的枣林时，蒙古兵追来，出其不意，把金军杀得大败。
完颜合达、移剌蒲阿、完颜彝，带了残余军队跑到钧州，死守。
在这一战役的前两天，十二月初八日，窝阔台已经在山西打下金朝的河中府，捕杀守将完颜讹可。
壬辰年（1232年）正月，窝阔台在孟县西南的白坡渡过黄河，到了郑州，受守将马伯坚之降。
蒙古的游骑冲到汴梁城下。金朝政府着慌，叫完颜合达等赶紧来救。完颜合达等忠心耿耿，便凑足十五万兵，离开邓州，向汴梁前进。
拖雷一支的蒙古兵，听到消息，分出三千人在金军的后面追，专在金军吃饭与宿营之时挑战，弄得金军不得休息，疲倦不堪。这时候，天气又不好，有雨有雪。当金军到达钧州的三峰山之时，所带的粮食早已在三天之前吃光。然而，就在他们到达三峰山之时，不仅后面有拖雷的三万蒙古兵全部追上，前面也来了窝阔台的大军。
两路的蒙古兵，把金军四面包围，却并不交锋，只是烧火烤肉，让金军嗅到香味。蒙古兵吃饱了便休息，休息好了又吃。轮流吃，轮流休息。
最后，蒙古兵故意网开一面，让出通往钧州的一条路。金军“突围”，走到半途，被蒙古兵拦腰一击，切为若干段，全军被屠杀，“声如崩山”。
花帽军的名将“赛张飞”张惠，“步持大枪，奋战而死”。武仙只剩下几十人，逃进竹林，向密县走。移剌蒲阿向着汴梁的方向走了一阵，在“望京山”被俘，不屈而死。完颜合达、完颜彝，与一位叫做杨沃衍的，逃到钧州，企图死守。
钧州随即被蒙古兵攻破，完颜合达与完颜彝被俘，也是不屈而死。完颜彝死前，被解到拖雷面前，他向拖雷说：“我便是在大昌原、卫州，与倒回谷三个地方战胜蒙古兵的‘忠孝军总领陈和尚’。”拖雷叫他降，他不肯。他被砍断了脚，割开了嘴，至死不降，喷血大骂而死。
杨沃衍于钧州城破以前，杀了一个劝他投降的旧部下，上吊自杀。在血统上此人不是汉人，而是朔州的“唐和（唐兀？）迪剌部”人，能说汉话，在思想上也和金朝的汉人没有分别。他曾经在武州对抗蒙古兵二十七昼夜（贞祐二年，1214年，阴历二月），获得全胜。其后，屡立战功。死的时候，他官至“元帅、左监军、遥领中京留守”。中京，是河南府，今天的洛阳。
蒙古军的次一步骤，是围攻汴梁。汴梁于金宣宗迁来以后，最初的守将是术虎高琪，此人于兴定三年（1219年）阴历十二月被诛。（金宣宗恨他跋扈，藉口他纵容一个家奴杀妻，而把他明正典刑。）
在金哀宗开兴元年（1232年）蒙古军兵临汴梁之时，负责守城的是“内族白撒”。所谓“内族”，便是皇族。白撒是金世祖的一个孙儿之后裔，和末帝承麟是胞兄弟。
白撒的方略，第一是决黄河，想用黄河的水来环绕汴梁。这件工作还不曾做好，蒙古的骑兵已到，半途而废，死了很多民夫。第二是放弃在今日汲县的“宜村渡”新卫州，把当地的城防用具与兵丁搬来汴梁。第三是，不守术虎高琪所监造的里城，而改守周围一百二十里长的外城。
城内原有的兵仅有四万，加上新卫州以及沿河若干屯的兵四万人左右，又征召了壮丁六万左右，也算是有了十几万兵。另外，分配了四千名“飞虎军”在四面，每面以一千人作为救应。
金朝政府叫徒单兀典在阌乡“行省事”，“以备潼关”。不久又叫他收粮，回汴梁增援。他把同州、华州、虢州、阌乡以及业已集中在陕州的军粮，总共有几十万石之多，准备了二百多船只，正打算装运，顺黄河而下，忽然听说蒙古兵快到，于是慌忙放空船东下，另行强迫老百姓背粮走。蒙古的少数骑兵很快赶到，于是粮也丢了，老百姓也被惨杀。
金朝政府也任命了徒单百家为关陕总帅。不久，徒单百家又奉了回援汴梁之命，尽撤潼关、蓝田与其他各关的守军，总共凑集了步兵十一万，骑兵五千，准备帮助徒单兀典押运粮食，同回汴梁，却也随同粮食，一齐被蒙古少数骑兵冲散，消灭。
剩下有象征性的若干军队的潼关，是由李平守着。李平在徒单百家军溃之时，自动向蒙古兵投降。
蒙古军在1232年的阴历三月间进攻洛阳。洛阳的守将姓强名伸，原为文官，于元帅任守贞离城（援汴）以后，被老百姓公推代理。强伸用两千五百名的三峰山溃兵，竟能守洛阳守了三个多月，而逼得蒙古兵解围而去，可见“事在人为”。
汴梁东南的归德府，也有一位文官，冀禹锡，努力坚守。睢州却很轻易地被蒙古兵攻破。
也许是正因为西边的洛阳与东南边的归德，一时均无法攻下，窝阔台可汗在郑州派人去汴梁，向金哀宗劝和。
金哀宗很愿意和，就封了自己的养子（荆王完颜守纯的儿子）完颜讹可为曹王，准备把他送到窝阔台身边当人质，慢慢地商谈和平条件。这人质却送不出城，因为速不台还不曾接到窝阔台的停战命令。速不台说：“我只奉到有攻城的命令，别的事我不知道。”
速不台用他的老方法：驱使俘虏背草，填城濠。俘虏的人数多，城濠立刻便被填平了几丈长。金军不敢射箭阻挠。金哀宗自己从宫里出来，对军民讲话，说：“忍耐一天，等候我把曹王送出城，然后，如果‘鞑靼’不肯退，你们才可以拼命打。”
结果，曹王虽出了城。“鞑靼”却不肯退。
汴梁的攻防战，从三月上旬打起，打到四月初七，窝阔台才准和。尽管《金史·白撒传》的著者对白撒的批评很不好，我看白撒能守汴梁守上三十几天，功不可没。在他下面的参知政事，赤盏合喜，也很努力。
值得大书特书的事，是金军此次用了两种特别武器，一是“其声如雷”的“震天雷”。一是“飞火枪”。震天雷是装满了火药的铁罐子，“所爇围半亩以上，火点着铁甲皆透。”所谓火点，便是我们今日称为“碎片”的东西。这震天雷，可说是相当早的手榴弹。飞火枪是今日步枪的前身：“注药，以火发之，辄前烧十余步。”
和了以后，窝阔台回到绥远的九十九泉去避暑，留下速不台，以三万兵监视汴梁。
七月，蒙古的使者唐庆与随员三十几人在汴梁城内被杀。杀他们的是“飞虎军”的军人申福与蔡元。金哀宗不敢惩戒申福、蔡元，蒙古方面认为金哀宗根本没有和的诚意。
战事重新开始。武仙集合了若干旧部，会同邓州的“行省”完颜思烈与巩昌的统帅完颜忽斜虎两人的兵，一共号称二十万，奉命由汝州，向汴梁移动。金哀宗派赤盏合喜带了若干兵出汴梁，向西走，迎接他们。武仙等人的二十万兵在郑州之西的京水，与速不台的蒙古兵相遇，不战而溃。当时，赤盏合喜已经走到了中牟县，听到消息，便抛下辎重，带他的兵回汴梁。
速不台这一次对付汴梁，不攻，只用围困的方法。围困到冬天十二月，城内的粮食已完，人吃人的事很多。城内的金军，只敢守城，不敢出战。
速不台已经在汴梁城的周围，加造了一圈城墙，共有一百五十里左右。白撒自己，在汴梁的每一个城门之前，也早就加造了矮墙，以防敌人很快地冲到城门。现在，他命令金兵出城决战，一下子出不了许多。由于有矮墙的关系，金兵只能一个一个地出去：太慢。
癸巳年（1233年）正月初一，金哀宗带了若干兵离开汴梁，跑到今日曹县西南的黄陵冈，渡过当时的黄河，向着新卫州的路上走。走到沤麻冈，叫白撒去新卫州城下，用“御旗”向城上的守卒示意。守卒并不开门。白撒听说“蒙古兵”跟踪他，便退兵，在十一日退到白公庙，被史天泽击溃，慌忙去找金哀宗，在魏楼村找到。于是，金哀宗和白撒等人便在十四日向归德的方向走，于十六日进了归德城。
二十三日，汴梁的四个守城元帅之一，西面元帅崔立，杀了“南京”留守，参知政事完颜奴申，与枢密副使斜捻阿不，向蒙古兵投降。
六月初九，中京洛阳被蒙古兵攻破，强伸转战到偃师，被俘，不屈而死。洛阳之破，不是强伸战败，而是因为金哀宗曾经任命了“内族思烈”为洛阳的“行尚书省事”，内族思烈很忠心，从“南山”号召了十几万兵，带进洛阳，就这样，洛阳的存粮便被提前吃光。（内族思烈本人在四月间听到崔立投降的消息，已经一气而死。）
洛阳城破以前，“代行省事”的总帅，乌林答胡土，带出了一部分兵力，去蔡州（河南汝南）。
正因为此人带了兵去蔡州，金哀宗便存了归德不如蔡州安全之想。同时，他在归德，也受够了蒲察官奴之气。蒲察官奴是完颜彝死后，忠孝军的重要领袖，率领了该军兵士四百五十人在归德。这四百五十人成为其他几千兵的领导力量，竟能在五月间击败速不台于亳州，赶了几千名蒙古兵下水淹死。
蒲察官奴忠勇有余，可惜相当跋扈，在战胜速不台以前，便已擅杀了归德原有驻军军官马用与三千多名兵士，以及李蹊以下三百多名朝臣；在战胜速不台以后他气焰更高，把金哀宗隔离在所谓“照碧堂”，过他的挟天子以令诸侯的瘾。
金哀宗向蒲察官奴表示想去蔡州，蒲察官奴坚决反对，并且向大家高声扬言：“谁敢说向南搬，就砍他的头！”哀宗受不了，便暗地与几个宦官商量好，埋伏在门后，等他又来见的时候，从后面下手。结果，蒲察官奴肋骨吃了一刀。哀宗拔出剑，迎面加给他一剑。他逃出照碧堂，几个宦官追上去，将他当场砍死。
忠孝军四百多人，被金哀宗宣布免罪，皆不曾反。
哀宗在六月十八日离开归德，经由亳州，在二十六日到达蔡州。
蔡州在形势上是四战之地，丝毫不像是一个可以久守的国都。哀宗到了蔡州，竟然选美女，造宫殿，作起太平皇帝的打算，十分可笑。
他这太平皇帝，仅仅当了半年，便在蒙古与宋的合军进攻之下，城破身死。
他懂得用好人当大臣，而不能听从大臣的意见。完颜忽斜虎是他的“尚书右丞、总领省院事”。省是尚书省，院是枢密院。完颜忽斜虎主张在稍复元气以后，设法向西边走，到陕西甘肃另立基业。他完全无动于衷。乌古论·镐是他的御史大夫，也是曾经从蔡州带了粮食去归德奉迎他的功臣。群吏向乌古论·镐屡屡需索而不能满足，便向哀宗进谗。哀宗因此也就疏远乌古论·镐。
哀宗在癸巳年（1233年）六月迁到蔡州，只享受了三个月的安定，到了九月，蒙古军就兵临蔡州城下了。
蒙古军攻蔡州攻了两个月，攻到十一月，宋朝的军队两万人开到，会同蒙古军攻城。
宋军的指挥官是孟珙与江海。这两人而且带了三十万石米，分给蒙古军作军粮。蒙古军的指挥官，叫做塔察儿，是四骏之一、孛罗忽勒的第二个儿子。《元史》说，他是孛罗忽勒的侄孙，错。
宋军与蒙古军合作，在十二月同时决开蔡州外面的河堤。宋军决开柴潭的堤，蒙古军决开练河的堤。于是，蔡州的外城被水冲毁，内城西面的城墙也被宋军与蒙古军攻破。
蔡州的情形岌岌可危，蔡州以外的几个大城也相继丧失；唐州（今河南省泌阳县）在八月，徐州在十月，海沂莱潍四州在十二月。
金朝在癸巳年所仅余的武力，武仙的兵，也已经在七月间被孟珙击溃于淅川的石穴山。
甲午年（1234年），在正月初十的夜里，哀宗传位给末帝完颜承麟。次日，蔡州城破，哀宗自杀，末帝死于乱兵之手。金亡。
宋军与蒙古军各回原防。双方说好：以金朝的陈蔡为界，西北的地面划给蒙古，东南的地面划给宋。这一种分法，太笼统含糊，以至于蒙古与宋之间，不到半年便因为争夺汴梁而发生战争，战到宋亡为止。当初，倘若金宋的关系不在金宣宗之时恶化，宋朝不至于帮助蒙古灭金，金朝可能不会亡给蒙古，金朝不亡，宋朝也不会亡给蒙古。
